Get best of the week

分析：高风险和低风险投资有什么区别



图片：零

风险是投资的基本概念。如果不对各种策略和金融工具的风险进行分析，则没有任何讨论的意义。但是，要确定风险水平和所有影响风险的因素并非易事，特别是对于新投资者而言。

今天，我们将讨论高风险和低风险投资的不同之处。

风险与波动


通常，波动是一个风险因素。这是一个度量，显示了严格定义的图形如何随时间变化。可能变化的窗口越宽，这些变化中的任何一个为负的可能性就越高。波动率相对容易衡量-优先考虑。但这不是确定风险水平的理想工具。

实际上，股票或其他金融工具的波动性更大，使所有者面临更多可能的结果，这并不意味着会发生不好的事情。在许多情况下，可以将波动与乘飞机旅行时的湍流进行比较-有点令人不愉快，但与真正的灾难无关。

最好将风险理解为资产永久丧失其价格或不会升至投资者所需水平的可能性。例如，如果他计划通过交易赚取15％的收益，那么收益降低的可能性就是投资的风险。

同时，相对于更一般的指标（例如指数增长）而言，交易策略的生产率不足。例如，如果标准普尔500指数增长了10％，特定股票增长了8％，而投资者期望获利7％，那么就不会意识到风险。

什么是高风险投资？


Investopedia门户网站描述了高风险和低风险的投资。通常，如果在进行投资时很可能在预期水平上出现实质性或完全的金钱损失或利润损失，则该投资被视为高风险。同样，很大程度上取决于繁殖。

例如，如果您将某类投资描述为有机会带来预期的50到50的利润，那对于某人来说似乎是冒险的。如果投资未带来预期利润的可能性在95％的水平，那么对于几乎每个人来说，这都是冒险的。

这意味着不仅要评估负面结果的可能性，还必须评估可能损失的规模。

低风险投资


反过来，低风险投资不仅意味着可以防范损失，而且还意味着即使实现了不利的情况，后果也不会令人恐惧。

例如，生物技术公司的股票被认为是高风险的。所有新药实验的大约85-90％失败了，结果，许多生物技术公司的股票最终也损失了很多价格。

也就是说，很有可能同时损失利润和完全亏损（通常，如果一家生物技术公司经营不善，股票价格将损失95％或更多）。

相反，使用IIA帐户购买联邦贷款债券-这是一项低风险的投资。首先，此类帐户的收益（投资抵减13％的税款或免征所得税）可以提高整体盈利能力。由于联邦贷款债券是国家债务，因此实现了高度的可靠性。如果拒绝付款，将意味着违约并对整个国家的金融体系造成相应的后果。这样做的机会非常小。

其他低风险投资选择是模型投资组合和结构性产品，在这些产品中，潜在损失也很有限。

还有什么事情你需要知道


在确定风险水平时，应考虑其他参数。例如，多元化会影响投资组合的风险。例如，支付股息的大公司的股票通常是非常可靠的-有了它们，您可以获得可预测的收益，但是收益不会很大。

但是一家公司总会破产，而很多公司一次破产的可能性很小。因此，您不应将所有股票都放在一个篮子里，因为如果所有投资者资金都集中在一种资产上，那么负结果的可能性就会增加。如果投资组合中有十种资产，则风险将大大降低。

此外，分析每种资产的风险水平也很重要。如果投资组合具有不同的工具，但所有工具都具有相同的风险水平，则可能很危险。就是说，整个飞机失事的机率总是很小，但是许多大型航空公司都发生了飞机失事。如果您的投资组合中只有政府债券，则风险较低，但如果意识到，后果将是灾难性的。

风险还受到投资者计划范围的影响。如果他想非常快地获利，通常风险会高于长期投资。

无论如何，不​​仅要分析负面结果的可能性，而且要分析可能损失的程度。

在ITI Capital Telegram频道中阅读评论，市场分析和投资思路

More articles:


All Articles