🚇 🈷️ 🤸🏿 كيفية بناء محفظة استثمارية مربحة: 4 خطوات عملية 📱 🌼 🍓

صورة: Unsplash

القدرة على اختيار الأصول للاستثمارات مهارة رئيسية لتحقيق الربح في البورصة. لحل هذه المشكلة ، يحتاج المستثمرون إلى تحليل صورتهم النفسية الخاصة بهم ، وتحديد أهداف استثمار واقعية وتعلم كيفية توزيع أنواع مختلفة من الأصول بشكل صحيح داخل المحفظة.

قامت Investopedia بنشر مواد تعليمية حول كيفية بناء والحفاظ على محفظة استثمارية عالية الجودة. لقد أعددنا نسخة معدلة من هذه المقالة المفيدة.

الخطوة رقم 1: تحديد النسب المناسبة للأصول المختلفة

تتمثل المهمة الأساسية للحل عند وضع المحفظة الاستثمارية في اختيار الأصول التي تتوافق مع الوضع المالي الحالي للمستثمر والأهداف المرجوة من نشاطه. بالإضافة إلى ذلك ، من الضروري في هذه الخطوة تقييم عوامل مثل مقدار الوقت الذي سيتمكن فيه المستثمر من تخصيص محفظته ، والتكاليف المستقبلية المحتملة التي قد تتطلب بيع جزء من الأصول ، وما إلى ذلك.

على سبيل المثال ، سوف يستخدم خريج شاب من المعهد 22 - 23 عامًا بدون عائلة استراتيجية مختلفة عن تلك المهنية المتزوجة البالغة من العمر 55 عامًا والتي تخطط لدفع تكاليف التعليم لطفل صغير وتفكر في التقاعد.

من الضروري أن تأخذ بعين الاعتبار ملفك الشخصي النفسي وتحمل المخاطر. يجب على المستثمر أن يسأل نفسه سؤالاً: هل هو مستعد لخسارة مؤقتة إذا كان متأكدًا من أن الاستراتيجية ستجلب ربحًا جادًا في المستقبل؟ أم سيكون من المريح له أن يكسب أقل ، ولكن أيضا لتجنب السحب القوي؟ يريد الجميع تلخيص النتائج الناجحة في نهاية العام ، ولكن إذا كنت في عملية تحقيق نتيجة لا يمكنك النوم ليلًا مع السقوط قصير المدى ، فهل يمكنك الاستمرار في اتباع الاستراتيجية المختارة؟

من المهم للغاية أن تفهم بوضوح وضعك المالي - ما هي الأموال المجانية المتاحة الآن ، وماذا عن الخصوم الحالية ، هل هناك أي فرصة لتكاليف مفاجئة في المستقبل؟ تنعكس الإجابات على كل هذه الأسئلة في حافظة الاستثمار النهائية. تأتي الرغبة في كسب المزيد دائمًا مع مخاطر كبيرة ، وأدوات أكثر موثوقية ، مثلالمحافظ النموذجية أو سندات القروض الفيدرالية (خاصة التي يتم شراؤها باستخدام حسابات IIA ) ، تحقق أقل. لا يمكنك التخلص من المخاطر على الإطلاق ، ولكن إذا كان لديك عائلة تحتاج إلى الغذاء ، وليس هناك الكثير من المال المجاني ، فأنت تريد المخاطرة أقل مما كنت عليه عندما تبلغ العشرين من العمر ، ولا توجد التزامات خاصة.

الخطوة رقم 2: بناء محفظة

بمجرد أن يحدد المستثمر تكوين محفظته ، حان الوقت لبناء ذلك بالفعل. سيحتاج إلى فتح حساب سمسرة عبر الإنترنت ، وتثبيت برنامج التداول ، وبدء إجراء المعاملات.

للوهلة الأولى ، لا يوجد شيء معقد هنا - الأسهم والسندات والعملة - أدوات مفهومة ، لا يوجد علم منفصل في اقتنائها. ومع ذلك ، يمكن تقسيم فئات الأصول إلى فئات فرعية - وسيكون لكل منها معايير المخاطر الخاصة بها والربحية المحتملة.

على سبيل المثال ، يمكن للمستثمر تقسيم جزء المحفظة الذي يقع على حصص بين أسهم الشركات من مختلف الصناعات أو قطاعات الاقتصاد ، والنظر في الشركات ذات مستويات مختلفة من رأس المال ، المصدرين المحليين أو الأجانب. يمكن أن تكون السندات قصيرة الأجل أو طويلة الأجل ، والدولة والشركات ، وما إلى ذلك.

هناك عدة طرق لتحديد الأصول والأسهم لتنفيذ استراتيجية استثمار:

اختيار الأسهم

يجب أن تتوافق الأوراق المالية مع مستوى المخاطر التي يكون المستثمر على استعداد لتحملها. هنا تحتاج إلى تحليل عوامل مثل القطاع الاقتصادي ورسملة السوق وحصة السوق ونوع المخزون وما إلى ذلك. هذه عملية تستغرق وقتًا طويلًا إلى حد ما وتستغرق الكثير من الوقت. في هذه الحالة ، بشكل عام ، تخضع الشركات الكبيرة ذات التاريخ الطويل ، الرائدة في سوقها ، لمخاطر أقل.

اختيار السندات

عندما يختار المستثمر السندات ، سيحتاج إلى دراسة دخل القسيمة ، ونوع السندات ، والتصنيف الائتماني للمصدر ، وكذلك تحليل الوضع العام مع أسعار السوق.

قم بشراء ETF

ETF (الصناديق المتداولة في البورصة) هو بديل رائع للاستثمار في مؤشرات الأسهم لمستثمر محدود. يتم تداول هذه الأداة المالية في البورصة بنفس طريقة تداول الأسهم. في الواقع ، هذه صناديق استثمار العملات الأجنبية ، وهي عبارة عن محفظة من الأسهم أو الأصول الأخرى التي تكرر تكوين المؤشر المستهدف بالكامل. على سبيل المثال ، تعكس ETF مع مؤشر SPY ديناميكيات مخزون مؤشر S & P500. يتم تداول أسهم ETFs نفسها في البورصة.

تغطي الصناديق المتداولة في البورصة عددًا كبيرًا من فئات الأصول المختلفة ، لذا يجب اعتبارها أداة "لتوسيط" المحفظة ذات المخاطر الكافية.

الخطوة رقم 3: إعادة تقييم تخصيص الأصول داخل المحفظة

بعد أن تقوم بتجميع محفظة ، تحتاج إلى تحليلها باستمرار وإعادة التوازن إليها. يعد ذلك ضروريًا لأن المعلمات المختارة بنجاح في البداية لتوزيع الأصول المختلفة تبدأ في العمل بشكل أسوأ بمرور الوقت. إن الوضع في السوق يتغير ، وتنشأ الأزمات وتنتقل ، ويمكن أن تؤثر على كل من الصناعة المحددة والاقتصاد بأكمله.

يمكن أن يتغير الوضع المالي للمستثمر نفسه ، واحتياجاته المستقبلية من المال ، حتى موقفه من المخاطرة. إذا حدثت مثل هذه التغييرات ، فأنت بحاجة إلى إجراء تعديلات على المحفظة. إذا كنت تشعر أنه أصبح من الأصعب والأصعب عليك تجربة سحب المحفظة للاستراتيجية المختارة ، فهذه علامة على أنك بحاجة إلى تغييرها. أو أنك قمت بزيادة مخزون الأموال ، والآن أنت مستعد للعمل في البورصة بقوة أكبر - يحدث هذا أيضًا.

لإعادة التوازن ، من الضروري تحديد الأجزاء "المحملة بشكل زائد" و "ناقصة" من المحفظة. على سبيل المثال ، لنفترض أن المستثمر لديه 30٪ من المحفظة - هذه أسهم الشركات الصغيرة ، وافترضت استراتيجية الاستثمار الأولية أن هذا النوع من الأسهم في المحفظة لن يزيد عن 15٪. في هذه الحالة ، تحتاج إلى إعادة التوازن.

الخطوة رقم 4: إعادة التوازن الاستراتيجي

بعد أن يقرر المستثمر حجم الأصول في المحفظة التي يجب تخفيضها ، وأيها يجب زيادته ، وبأي مقدار ، تحتاج إلى العودة إلى الخطوة الثانية وتحديد الأصول التي يجب شراؤها. قد يكون من الضروري أيضًا بيع جزء من الأصول ، والذي تبين ، وفقًا للتحليل ، أنه كثير جدًا.

أهم نقطة في كل هذه العمليات هي العواقب الضريبية لبيع الأصول في وقت معين. إذا اتضح أنك تبيع الأسهم المشروطة ، وقد نما سعرها منذ وقت الشراء ، فعندئذ من وجهة نظر التشريع هو تثبيت للأرباح ، وعليك دفع الضرائب على الربح. من وجهة النظر هذه ، قد يكون من الأكثر ربحية التوقف ببساطة عن شراء الأصول من هذا النوع ، وزيادة أحجام القطاعات الأخرى من المحفظة الاستثمارية. لذلك يمكنك تقليل وزن أي أصل في المحفظة دون خسارة مالية.

في الوقت نفسه ، إذا كنت تعتقد أن هناك كل سبب لانخفاض سعر الأصول ، فربما يجب بيعها بغض النظر عن العواقب الضريبية الأخرى. إذا انخفض سعر السهم بعشرات بالمائة ، فهو على أي حال أسوأ من دفع ضريبة الدخل.

استنتاج

إن المحفظة الاستثمارية المتنوعة هي المفتاح لتحقيق الربح على المدى الطويل من العمل في البورصة. لبناءه ، تحتاج أولاً إلى اختيار التوزيع الصحيح للأصول من أنواع مختلفة لك ولحالتك. ثم ، تحتاج إلى تقسيمها إلى أنواع فرعية للتحكم في المخاطر بشكل أفضل.

بعد إنشاء المحفظة ، من الضروري إعادة تقييم توزيع الأصول بشكل دوري وإعادة التوازن للمحفظة وفقًا لذلك. في الوقت نفسه ، يجب تحليل العديد من العوامل ، بما في ذلك مدفوعات الضرائب المحتملة بعد نتائج المعاملات. كتبنا في هذه المواد عن التكاليف التي تنتظر المستثمرين في البورصة .

اقرأ المراجعات وتحليلات السوق والأفكار الاستثمارية في قناة ITI Capital Telegram

كيفية بناء محفظة استثمارية مربحة: 4 خطوات عملية